Obligaatiolaskin

Kategoria: Sijoitus
- huhtikuu 04, 2025
| |

Laske joukkovelkakirjojen hinnat, tuotot ja muut keskeiset mittarit nimellisarvon, kuponkikannan ja markkinaolosuhteiden perusteella. Tämä laskin auttaa sijoittajia ymmärtämään joukkovelkakirjojen arvostusta ja mahdollisia tuottoja.

Joukkovelkakirjan tiedot

€
%
€
%

Laske:

Lisäasetukset

Ymmärtäminen joukkovelkakirjalaskelmista

Joukkovelkakirjat ovat velkainstrumentteja, jotka maksavat kausittaista korkoa (kuponkeja) ja palauttavat pääoman (nimellisarvon) erääntymisessä. Joukkovelkakirjojen hinnoittelu ja tuottolaskelmat auttavat sijoittajia arvioimaan näitä kiinteätuloisia sijoituksia.

Keskeiset joukkovelkakirjakäsitteet
  • Nimellisarvo: Joukkovelkakirjan nimellinen arvo, joka palautetaan joukkovelkakirjan haltijalle erääntymisessä.
  • Kuponkikanta: Vuosittainen korko, joka maksetaan joukkovelkakirjan nimellisarvosta.
  • Tuotto erääntymiseen (YTM): Kokonaispalautus, jota odotetaan joukkovelkakirjalta, jos sitä pidetään erääntymiseen saakka, ottaen huomioon sekä kuponkimaksut että mahdolliset pääoman voitot/tappiot.
  • Nykyinen tuotto: Vuosittainen kuponkimaksu jaettuna nykyisellä markkinahinnalla, joka edustaa sijoituksen tuottoa.
  • Kesto: Mittari joukkovelkakirjan herkkyydelle korkomuutoksille.
Joukkovelkakirjan hinta ja korkotasot

Joukkovelkakirjojen hinnat ja korkotasot ovat käänteisessä suhteessa. Kun korkotasot nousevat, joukkovelkakirjojen hinnat laskevat ja päinvastoin. Tämä tapahtuu, koska olemassa olevat joukkovelkakirjat muuttuvat vähemmän houkutteleviksi, kun uudet joukkovelkakirjat tarjoavat korkeampia tuottoja.

Ymmärtäminen joukkovelkakirjan kestosta

Kesto mittaa joukkovelkakirjan herkkyyttä korkomuutoksille. Muokattu kesto arvioi prosentuaalista muutosta hinnassa 1%:n muutokselle tuotossa. Pitkäkestoiset joukkovelkakirjat ovat herkempiä korkovaihteluille.

Mikä on joukkovelkakirjalaskuri?

Joukkovelkakirjalaskuri on työkalu, joka on suunniteltu auttamaan sijoittajia laskemaan joukkovelkakirjan arvo keskeisten taloudellisten parametrien, kuten hinnan, nimellisarvon, vuosittaisen kuponkikannan, tuoton, eräpäivän ja kuponkitiheyden perusteella. Joukkovelkakirjat ovat kiinteätuottoisia sijoituksia, jotka maksavat kausittain korkoa, ja niiden arvon ymmärtäminen on ratkaisevan tärkeää tietoon perustuvien sijoituspäätösten tekemisessä.

Käyttämällä joukkovelkakirjalaskuria voit arvioida joukkovelkakirjan oikeaa arvoa, määrittää kokonaiskorkomaksut sen elinkaaren aikana ja arvioida, vastaako se taloudellisia tavoitteitasi. Tämä työkalu yksinkertaistaa joukkovelkakirjojen arviointiprosessia ja säästää aikaa verrattuna manuaalisiin laskelmiin.

Kuinka tämä joukkovelkakirjalaskuri voi auttaa sinua?

Tämä joukkovelkakirjalaskuri on hyödyllinen sekä uusille että kokeneille sijoittajille. Tässä ovat keskeiset edut:

  • Nopea analyysi: Laske joukkovelkakirjan hinta tai arvo keskeisten syötteiden perusteella sekunneissa.
  • Suunnittele sijoituksia: Arvioi kokonaiskorkotulot joukkovelkakirjan elinkaaren aikana.
  • Ymmärrä maksut: Näe, kuinka kuponkitiheys vaikuttaa tuottoihisi.
  • tee parempia päätöksiä: Vertaa joukkovelkakirjoja, joilla on erilaiset tuotot, eräpäivät ja kuponkikannat, valitaksesi parhaan vaihtoehdon salkkuusi.

Kuinka käyttää joukkovelkakirjalaskuria

Seuraa näitä vaiheita käyttääksesi joukkovelkakirjalaskuria tehokkaasti:

  1. Syötä joukkovelkakirjan Hinta (valinnainen, jos lasket joukkovelkakirjan hintaa).
  2. Anna Nimellisarvo, joka on summa, joka maksetaan sinulle eräpäivänä.
  3. Syötä Tuotto (%), joka edustaa joukkovelkakirjasta odotettua vuosittaista tuottoa.
  4. Määritä Eräpäivään jäljellä oleva aika vuosina.
  5. Syötä Vuosittainen kuponki prosenttina nimellisarvosta.
  6. Valitse Kuponkitiheys (Vuosittain, Puolivuosittain, Kvartaalittain tai Kuukausittain).
  7. Napsauta Lasketaan -painiketta nähdäksesi joukkovelkakirjan hinnan ja kokonaiskorkotulot.
  8. Tyhjentääksesi kentät, napsauta Tyhjennä -painiketta.

Joukkovelkakirjahinnan kaava

Tämä laskuri käyttää joukkovelkakirjahinnan kaavaa arvioidakseen joukkovelkakirjan arvoa. Kaava ottaa huomioon tulevien kassavirtojen (kuponkimaksujen) nykyarvon ja joukkovelkakirjan nimellisarvon. Tässä on kaava:

\[ P = \sum_{t=1}^{n} \frac{C}{(1 + r)^t} + \frac{FV}{(1 + r)^n} \]

  • P: Joukkovelkakirjan hinta
  • C: Kuponkimaksu per jakso (Nimellisarvo × Vuosittainen kuponkikanta ÷ Tiheys)
  • r: Tuotto per jakso (Vuosittainen tuotto ÷ Tiheys)
  • FV: Nimellisarvo
  • n: Jaksojen kokonaismäärä (Vuosia × Tiheys)

Usein kysytyt kysymykset

1. Mikä on ero nimellisarvon ja hinnan välillä?

Joukkovelkakirjan nimellisarvo on sen alkuperäinen arvo tai summa, jonka saat eräpäivänä. Joukkovelkakirjan hinta on kuitenkin summa, jonka maksat sen ostamisesta. Hinta voi poiketa nimellisarvosta joukkovelkakirjan tuoton ja markkinaolosuhteiden mukaan.

2. Mikä on kuponkitiheys?

Kuponkitiheys viittaa siihen, kuinka usein korkomaksuja maksetaan joukkovelkakirjan haltijalle. Yleisiä tiheyksiä ovat:

  • Vuosittain: Kerran vuodessa
  • Puolet vuodessa: Kaksi kertaa vuodessa
  • Kvartaalittain: Neljä kertaa vuodessa
  • Kuukausittain: Kaksitoista kertaa vuodessa

3. Kuinka tuotto vaikuttaa joukkovelkakirjan hintaan?

Tuotolla ja joukkovelkakirjan hinnalla on käänteinen suhde. Kun tuotot nousevat, joukkovelkakirjan hinnat laskevat, ja kun tuotot laskevat, joukkovelkakirjan hinnat nousevat. Tämä johtuu siitä, että korkeammat tuotot vähentävät joukkovelkakirjan tulevien kassavirtojen nykyarvoa.

Aloita joukkovelkakirjasi arvojen laskeminen tänään

Tämän laskurin avulla voit nopeasti ja helposti ymmärtää kiinnostavien joukkovelkakirjojen arvon. Olitpa sitten sijoittaja, joka haluaa monipuolistaa salkkuaan tai suunnittelet seuraavaa ostostasi, tämä työkalu tarjoaa tarvitsemasi näkemykset varmojen päätösten tekemiseen.